基金从业每日一练(2026年8月9日)

• 1.【单选题】关于基金销售机构管理的说法错误的是（ ）。
• A.销售人员招聘程序，明确资格条件，审慎考查应聘人员
• B.基金销售机构应建立科学合理的销售绩效评价体系，健全激励、约束机制
• C.对于通过中国证券投资基金业协会资质考核并获得基金销售资格的基金销售人员，应自行办理执业注册
• D.基金销售机构应加强对销售人员的日常管理，建立管理档案，对销售人员行为、诚信、奖惩等情况进行记录
• 参考答案：C
• 解析：持证上岗是指基金从业人员应当具备从事相关活动所必需的法律法规、金融、财务等专业知识和技能，必须通过从业人员资格考试或符合规定的豁免条件，并经由所在机构向中国证券投资基金业协会申请从业资格注册后，方可执业。选项C说法错误。

• 2.【不定项题】某基金管理公司基金经理在朋友圈里，贴出如下内容：“请关注：近期xx基金30%大比例分红，绝佳避税机会，机不可失，失不再来”。xx基金正是由该基金经理管理。该基金多名销售人员也转发了这条信息，导致大量资金涌入。未来市场如有向上行情，该基金的收益会因持仓比例下降而受到影响，损害基金持有人利益。 （3）基金管理人的内部控制合规管理至关重要，该基金公司存在的合规风险有（ ）。 Ⅰ.投资合规性风险 Ⅱ.销售合规性风险 Ⅲ.信息披露合规性风险 Ⅳ.反洗钱合规性风险
• A.Ⅱ
• B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅰ、Ⅱ
• 参考答案：B
• 解析：反洗钱合规性风险是基金管理人违反相关法律法规和公司内部规章，违反公平交易原则，利用不同身份账户进行非法资金转移，受到相关处罚和损失的风险。从所给资料来看，该基金公司不存在反洗钱合规性风险。

• 3.【单选题】下列属于中国证券投资基金业协会职责的是（ ）。
• A.对首次公开发行股票网下申购投资者实施自律管理
• B.对会员之间的基金业务纠纷进行调解
• C.组织开展证券行业诚信建设
• D.制定证券行业业务规范
• 参考答案：B
• 解析：中国证券投资基金业协会的职责包括对会员之间、会员与客户之间发生的基金业务纠纷进行调解。对首次公开发行股票网下申购投资者实施自律管理是中国证券业协会的职责；组织开展证券行业诚信建设是中国证券业协会的职责；制定证券行业业务规范是中国证券业协会的职责。

• 4.【单选题】关于开放式资产管理计划，以下说法正确的是（ ）。
• A.存续期间不得办理任何参与或退出
• B.存续期间可随时办理参与和退出
• C.仅允许在特定开放期办理参与和退出
• D.必须为单一投资者设立
• 参考答案：C
• 解析：A选项错误：描述的是封闭式资产管理计划的特点；B选项错误：开放式计划通常需在特定开放期办理参与和退出，而非“随时”；C选项正确：开放式计划的核心特征是允许在开放期办理参与和退出；D选项错误：开放式计划既可为单一投资者设立（单一计划），也可为多个投资者设立（集合计划）。

• 5.【单选题】组织指导公司监察稽核工作，履行职责的范围应当涵盖基金及公司运作的所有业务环节。上述职责应当由（ ）负责履行。
• A.监事会
• B.管理层
• C.合规管理部门
• D.合规负责人
• 参考答案：D
• 解析：基金管理人的合规负责人负责组织指导公司监察稽核工作，履行职责的范围应当涵盖基金及公司运作的所有业务环节。

• 6.【单选题】根据“买者自负”原则，以下表述正确的是（ ）。
• A.投资者无需承担投资风险，由资产管理人兜底
• B.资产管理人必须承诺保本以吸引投资者
• C.投资者应根据自身风险承受能力选择产品，自担风险
• D.资产托管人需对投资损失承担连带责任
• 参考答案：C
• 解析：“买者自负”原则要求投资者自担风险并获取匹配收益，禁止刚性兑付。A选项错误，投资者需承担市场波动风险；B选项错误，保本承诺违反监管规定；D选项错误，托管人仅履行保管与监督职责，不承担投资损失责任。

• 7.【单选题】下列关于风险管理程序的说法中，错误的是（ ）。
• A.基金公司可采取定量和定性相结合的方法进行风险评估
• B.风险识别、风险评估、风险应对、风险报告和监控及风险管理体系的评价是风险管理中的主要环节
• C.基金公司应当对风险管理体系进行不定期评价
• D.基金公司应当建立清晰的报告监测体系，对风险指标进行系统和有效的监控
• 参考答案：C
• 解析：教材页码：P275-281 C项错误，基金管理人应当对风险管理体系进行定期评价，对风险管理系统的安全性、合理性、适用性和成本与效益进行分析、检查、评估和修正，以提高风险管理的有效性，并根据检验结果、外部环境的变化和新业务的开展情况进行调整、补充、完善或重建。

• 8.【单选题】（ ）是指通过歪曲证券价格或人为虚增交易量等方式而意图误导市场参与者的行为。
• A.内幕交易
• B.操纵市场
• C.不正当竞争
• D.虚假陈述
• 参考答案：B
• 解析：操纵市场是指通过歪曲证券价格或人为虚增交易量等方式而意图误导市场参与者的行为。

• 9.【单选题】经中国证监会批准可以在境内募集资金进行境外证券投资的机构称为（ ）。
• A.QDII
• B.ETF
• C.QFII
• D.LOF
• 参考答案：A
• 解析：合格境内机构投资者(QDII)业务是指符合法定条件的基金管理公司、证券公司等机构，经金融监管部门批准在中华人民共和国境内募集资金，运用所募集的部分或者全部资金(包括公募基金或者私募资产管理计划)以资产组合方式进行境外证券投资管理的业务。

• 10.【单选题】公募基金“一法六规”中，规范基金托管方面的主要部门规章是（ ）。
• A.《证券投资基金托管业务管理办法》
• B.《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》
• C.《公开募集证券投资基金管理人监督管理办法》
• D.《公开募集证券投资基金运作管理办法》
• 参考答案：A
• 解析：“基金托管”对应的是《证券投资基金托管业务管理办法》。

• 1.【单选题】李先生2014年初投资私募基金S人民币300万元，S基金2014年收益率为10%，2015年收益率为7%，则李先生2015年末赎回S基金时，他的本金和收益之和为（ ）万元。
• A.355.2
• B.317.0
• C.358.2
• D.353.1
• 参考答案：D
• 解析：教材页码：P200 2015年末赎回时的本金和收益之和＝300×（1＋10%）×（1＋7%）＝353.1。

• 2.【单选题】关于股票基本面分析和技术分析，以下表述错误的是（  ）。
• A.技术分析不仅关心证券市场本身的变化，也会考虑基本面因素
• B.基本面分析的核心在于公司未来的经营业绩和盈利水平
• C.基本面分析主要研究宏观经济、行业状况和公司价值等因素
• D.技术分析主要研究股价、成交量、图形走势、涨跌幅等因素
• 参考答案：A
• 解析：教材页码：P242-P244 选项A错误：技术分析只关心证券市场本身的变化，而不考虑基本面因素。 选项B正确：公司未来的经营业绩和盈利水平是基本面分析的核心所在。 选项C正确：基本面分析对经济情况、行业动态以及各个公司的经营管理状况等因素进行分析，以此来研究股票的价值，衡量股价的高低。 选项D正确：技术分析是通过股价、成交量、涨跌幅、图形走势等研究市场行为，以推测未来价格的变动趋势。

• 3.【单选题】证券投资基金分类对基金评价机构的核心作用是（ ）。
• A.帮助投资者选择合适的投资方案
• B.帮助管理人完善产品布局
• C.是基金评级的基础
• D.方便监管部门分类监管
• 参考答案：C
• 解析：证券投资基金分类对基金评价机构的核心作用是是基金评价机构对基金评级的基础。帮助投资者选择合适的投资方案是分类对投资者的意义，帮助管理人完善产品布局是分类对基金管理人的意义，方便监管部门分类监管是分类对监管部门的意义。

• 4.【单选题】小明持有某上市公司发行的非累积优先股共30000股，股息率为12%，每股票面价值为50元，除此以外不持有该公司的其他证券类资产，以下表述正确的是（  ）。
• A.小明每年可能分得该公司股息共18万元
• B.小明每年可能分得该公司股息共3600元
• C.若该公司破产清算，小明的剩余财产分配优先于该公司的债券持有人
• D.小明享有该公司的股东大会投票权
• 参考答案：A
• 解析：教材页码：P222-P226 选项A正确，选项B错误：股息为50元 × 12%×30000股=18万元。 选项C错误：剩余财产分配时，债权优先于股权（因而小明并不优先于债券持有人分配），优先股是一种相对普通股而言有某种优先权利（优先分配股利和剩余资产）的特殊股票。 选项D错误：在公司盈利和剩余财产的分配顺序上，优先股股东先于普通股股东，但是优先股股东的权利是受限制的，一般无表决权。

• 5.【单选题】商业票据的特点不包括（ ）。
• A.面额较大
• B.利率较低
• C.只有一级市场，没有明确的二级市场
• D.利率常比银行优惠利率高
• 参考答案：D
• 解析：商业票据指发行主体为满足流动资金的需求所发行的期限为2天至270天的、可流通转让的债务工具。商业票据的特点主要有三点：①面额较大；②利率较低，通常比银行优惠利率低，比同期国债利率高；③只有一级市场，没有明确的二级市场。

• 6.【单选题】某零息债券到期时间为5年，它的麦考利久期（ ）。
• A.小于5年
• B.无法确定
• C.大于5年
• D.等于5年
• 参考答案：D
• 解析：教材页码：P256-P260 零息债券的久期等于其麦考利久期。

• 7.【单选题】证券交易所的职责不包括（ ）。
• A.提供交易场所和设施
• B.组织和监督证券交易
• C.合理确定证券交易价格
• D.实行自律管理
• 参考答案：C
• 解析：在中国，证券交易所是为证券集中交易提供场所和设施，组织和监督证券交易，实行自律管理的法人。

• 8.【单选题】利率互换的两种形式是（ ）。Ⅰ.息票互换Ⅱ.基础互换Ⅲ.本金互换Ⅳ.利息互换
• A.Ⅰ、Ⅲ
• B.Ⅰ、Ⅱ
• C.Ⅱ、Ⅲ
• D.Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：B
• 解析：利率互换有两种形式：息票互换和基础互换。

• 9.【单选题】我国证券交易所是在权益登记日（T日）的（ ）对该证券作除权、除息处理。
• A.T-1日
• B.T日
• C.T+1日
• D.T+2日
• 参考答案：C
• 解析：我国证券交易所是在权益登记日的次一交易日对该证券作除权、除息处理。

• 10.【单选题】期权买方只能在期权到期日执行的期权叫做（ ）
• A.认购期权
• B.美式期权
• C.认沽期权
• D.欧式期权
• 参考答案：D
• 解析：欧式期权，指期权的买方只有在期权到期日才能执行期权（即行使买入或卖出标的资产的权利），既不能提前也不能推迟。如果买方要提前执行权利，期权卖出者可以拒绝履约；如果推迟，期权则将被作废。

• 1.【单选题】下列关于契约型基金投资者权利的表述，正确的是（ ）。
• A.投资者通过股东会行使股东权利
• B.投资者通过购买基金份额，享有基金投资收益
• C.投资者可直接参与基金投资决策
• D.投资者可要求基金管理人返还全部出资
• 参考答案：B
• 解析：契约型基金投资者通过购买基金份额，享有基金投资收益；公司型基金投资者通过股东会行使股东权利。A是公司型基金投资者权利，C投资者不可直接参与投资决策（由管理人负责），D需按基金合同约定赎回，不可随意要求返还全部出资，故正确答案为B。

• 2.【单选题】合伙型股权投资基金的合伙协议中，必备内容包括（ ）。 Ⅰ.合伙企业的名称和主要经营场所的地点 Ⅱ.发起人认购的股份数、出资方式和出资时间 Ⅲ.合伙企业的解散与清算 Ⅳ.争议解决办法
• A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• C.Ⅰ、Ⅱ
• D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：A
• 解析：合伙协议需根据《中华人民共和国合伙企业法》的规定制定，应当载明：合伙企业的名称和主要经营场所的地点（Ⅰ项）；合伙目的和合伙经营范围；普通合伙人和有限合伙人的姓名或者名称、住所；合伙人的出资方式、数额和缴付期限；利润分配、亏损分担方式；执行事务合伙人应具备的条件和选择程序；执行事务合伙人权限与违约处理办法；执行事务合伙人的除名条件和更换程序；有限合伙人入伙、退伙的条件、程序以及相关责任；有限合伙人和普通合伙人相互转变程序；争议解决办法（Ⅳ项）；合伙企业的解散与清算（Ⅲ项）；违约责任。故选项A正确。

• 3.【单选题】合格投资者必须具备的要素包括（ ）。 Ⅰ.具备风险识别能力 Ⅱ.达到规定的资产规模或收入水平 Ⅲ.具风险承担能力 Ⅳ.具备专业的投资能力
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B.Ⅲ、Ⅳ
• C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：A
• 解析：具备风险识别能力和承担能力、投资额不低于规定限额、资产规模或者收入水平达到一定要求，是合格投资者必备的三个要素。

• 4.【单选题】下列选项中不属于我国基金份额持有人享有的权利是（ ）。
• A.查阅或者复制未公开披露的基金信息资料
• B.参与分配清算后的剩余基金财产
• C.依法转让或者申请赎回持有的基金份额
• D.分享基金财产收益
• 参考答案：A
• 解析：基金份额持有人享有的权利之一是查阅或者复制公开披露的基金信息资料，而不是未公开的。故本题选A。

• 5.【单选题】将主要资金投资于其他股权投资基金产品的基金是（ ）。
• A.直投基金
• B.创业投资基金
• C.股权投资母基金
• D.并购基金
• 参考答案：C
• 解析：股权投资母基金是指将主要资金投资于其他股权投资基金产品的基金。故选项C正确。

• 6.【单选题】股权投资基金信息披露的主要方式是（ ）。
• A.采用公开披露方式，通过证券交易所网站向社会公众发布
• B.采用非公开方式，通过邮寄、电子邮件、移动客户端等途径向基金投资者披露
• C.仅通过基金管理人线下办公场所张贴公告的方式披露
• D.无需固定方式，可由信息披露义务人随意选择披露渠道
• 参考答案：B
• 解析：股权投资基金的信息披露应当采用非公开的方式进行，具体包括邮寄、网站、移动客户端、电子邮件、短信等途径向基金投资者披露信息。按照相关要求，基金管理人应当在中国证监会指定的平台进行信息披露备份。A选项“公开披露”错误，C选项“仅线下张贴”错误，D选项“随意选择渠道”错误，故正确答案为B。

• 7.【单选题】（  ）是指行业自律组织对股权投资基金市场、基金市场主体及其活动的监督和约束。
• A.股权投资基金公司审核
• B.股权投资基金募集
• C.股权投资基金行业自律
• D.股权投资基金行业监管
• 参考答案：C
• 解析：选项C正确：股权投资基金行业自律，是指行业自律组织对股权投资基金市场、基金市场主体及其活动的监督和约束。

• 8.【单选题】甲公司受托管理合伙型股权投资基金乙，其中丙公司是乙基金的普通合伙人，丁公司是乙基金的有限合伙人，因运营不善乙基金产生了大量债务，并且以其全部合伙人认缴额及资产变现仍无法还清债务，该剩余债务的处理方式应该是（ ）。
• A.由甲公司偿还
• B.由丙公司偿还
• C.不需要由任何人偿还
• D.由丁公司偿还
• 参考答案：B
• 解析：普通合伙人对基金（合伙企业）债务承担无限连带责任，有限合伙人以其认缴的出资额为限对基金（合伙企业）债务承担责任。故选项B正确。

• 9.【单选题】股权投资基金管理人设置投委会时，关于投委会委员的任职要求，下列说法错误的是（ ）。
• A.需具备丰富的投资管理经验与能力
• B.需有足够时间与精力履行委员职责
• C.需基金管理人的中级管理团队成员担任
• D.可聘请外部专家担任委员
• 参考答案：C
• 解析：基金管理人可为基金独立设置投委会，也可在基金管理人内部设立集中投决机制。投委会委员由具备丰富投资管理经验与能力、有足够时间与精力履行相应职责的投资管理专业人士担任，通常由基金管理人的高级管理团队成员担任，有时也会聘请外部专家。

• 10.【单选题】某股权投资基金已投资A、B、C三个项目，选项A目当前价值为2亿元，选项B目当前价值为2亿元，选项C目当前价值为1亿元。此外，基金资产还包括5000万元银行存款，已产生的应付未付管理费用、托管费用等负债合计2000万元。则当前基金的净值为（ ）亿元。
• A.5.4
• B.5.7
• C.5.3
• D.5.5
• 参考答案：C
• 解析：单项投资公允价值确定后，加上基金持有的其他资产价值，再扣减基金应承担的负债价值，最终得到基金资产净值。2+2+1+0.5-0.2=5.3（亿元）。故选项C正确。